Фінансові ринки неспокійні, стейблкоїн прибуткові продукти стали тихою гаванню
У квітні 2025 року глобальні фінансові ринки зазнали різких коливань. Серія змін у тарифній політиці викликала паніку серед інвесторів, що призвело до значного падіння фондового ринку. Індекс S&P 500 за чотири дні втратив 5,8 трильйона доларів капіталізації, що стало найбільшим тижневим падінням з 1950-х років. Криптовалютний ринок також не зміг уникнути цього, ціна біткоїна коливалася в діапазоні від 80 до 90 тисяч доларів.
З огляду на таку нестабільну ситуацію, голова Федеральної резервної системи Джером Пауелл у Чиказькому економічному клубі зазначив, що хоча тарифна політика може підвищити інфляцію та стримувати економічне зростання, Федеральний резерв не буде легко знижувати процентні ставки для втручання на ринку. Він підкреслив, що політика центрального банку продовжуватиме зосереджуватися на довгострокових економічних даних.
У цій ситуації з посиленням невизначеності, як інвесторам слід реагувати? Диверсифікація інвестиційного портфеля та пошук відносно стабільних джерел доходу стають особливо важливими. Низькоризикові стейблкоїн доходи в сфері децентралізованих фінансів (DeFi) можуть стати для інвесторів тимчасовим притулком, допомагаючи пережити цей неспокійний період. Нижче будуть представлені чотири види доходів на основі стейблкоїнів для ознайомлення інвесторів.
Spark Saving USDC ( Ethereum )
Це продукт для зберігання стейблкоїнів, заснований на Ефіріумі. Користувачі можуть вносити USDC для отримання доходу. Доходи в основному походять з процентної ставки Sky заощаджень (SSR), яка генерується з витрат на криптовалютні позики, інвестицій у державні облігації США та надання ліквідності іншим платформам DeFi. USDC, внесений користувачами, обмінюється через Sky PSM у співвідношенні 1:1 на USDS, а потім вноситься до сховища SSR для отримання доходу. З часом вартість токенів sUSDC, що представляють депозит користувача, поступово зростатиме.
Оцінка ризиків: низький ризик. USDC як основний стейблкоїн має високу стабільність. Цей продукт пройшов кілька аудиторських перевірок, що знижує ризики смарт-контрактів. Проте інвестори все ще повинні звертати увагу на потенційний вплив коливань ринку на ліквідність.
Berachain BYUSD| МЕДОВИЙ (Berachain)
Це продукт пулу ліквідності, розгорнутий на Berachain. Користувачі повинні одночасно надавати BYUSD та HONEY як ліквідність. У відповідь користувачі можуть отримати LP монети та можуть їх ставити для отримання винагороди у вигляді BGT.
Джерела доходу включають нагороди BGT (річна ставка прибутковості приблизно 3,41%) та розподіл торгових зборів (річна приблизно 0,01%). BGT є невідчужуваним токеном управління Berachain, який може бути спалений у співвідношенні 1:1 за токени BERA та отримувати частку доходів від зборів основних додатків платформи.
Оцінка ризиків: низький до середнього ризику. BYUSD та HONEY є стейблкоїнами, ризик коливання цін невеликий. Консенсусний механізм Berachain пройшов третю сторону аудиту, ризик смарт-контрактів невеликий. Але винагороди BGT можуть коливатися через управлінські рішення.
Це ліквідний пул USDC/USDT на платформі Uniswap V4. Інвестори можуть брати участь у наданні ліквідності цього пулу через платформу Merkl. Uniswap V4 впроваджує механізм "гачка", що дозволяє розробникам налаштовувати функції пулу, такі як динамічна корекція зборів та автоматичне ребалансування, що має на меті підвищення ефективності капіталу та потенціалу прибутку.
Основним джерелом доходу є стимулювання токенів UNI.
Оцінка ризику: низький до середнього ризику. USDC та USDT є основними стейблкоїнами, ризик коливання цін є незначним. Але інвесторам слід звертати увагу на ризики смарт-контрактів, а також на можливе зниження доходу після закінчення періоду стимулювання.
Ринок ешелонів USDC (Aptos)
Це депозитний продукт USDC, оснований на блокчейні Aptos. Користувачі можуть вносити USDC в пул ліквідності основної мережі Aptos, брати участь у постачанні та отримувати прибуток. Цей продукт інтегрований з протоколом Thala, який забезпечує стейблкоїн та ліквідність для Aptos.
Джерела доходу включають відсотки від постачання USDC (річна ставка 5.35%) та винагороди thAPT від Thala (річна ставка 3.66%). thAPT є депозитним сертифікатом Thala, який можна обміняти 1:1 на APT, але під час викупу необхідно сплатити 0.15% комісії.
Оцінка ризику: низький до середнього ризику. Стабільність USDC досить висока, але інвесторам потрібно звернути увагу на ризики смарт-контрактів екосистеми Aptos, а також на вплив зборів за викуп thAPT на прибуток. Цей продукт пропонує можливість миттєвого виходу, має хорошу ліквідність, але ринкова волатильність може вплинути на вартість винагород thAPT.
Підсумок
У нинішньому нестабільному ринковому середовищі наведені вище продукти доходу зі стейблкоїнами можуть надати інвесторам відносно безпечний вибір. Ці продукти здебільшого базуються на основних стейблкоїнах, мають низький ризик цінових коливань і при цьому пропонують різний рівень доходу. Проте інвесторам слід обережно оцінювати характеристики та потенційні ризики кожного продукту, приймаючи рішення відповідно до своєї здатності переносити ризики та інвестиційних цілей.
Необхідно підкреслити, що цей матеріал є лише довідковим і не є інвестиційною порадою. Ринок криптовалют має високі ризики, інвесторам обов'язково слід провести детальне дослідження та оцінку ризиків. Перед ухваленням будь-яких інвестиційних рішень рекомендується звернутися до професійного фінансового консультанта.
Переглянути оригінал
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
7 лайків
Нагородити
7
7
Поділіться
Прокоментувати
0/400
OldLeekNewSickle
· 7год тому
обдурювати людей, як лохів, інвестиції мають ризики. Ті, хто розуміє, то розуміють.
Переглянути оригіналвідповісти на0
DogeBachelor
· 7год тому
Стабільна монета стала захистом? Смішно, як нестабільно.
Переглянути оригіналвідповісти на0
LiquiditySurfer
· 7год тому
LP робить ринок серфінг маленький майстер Ой-ой Знову настав час, коли прибутковість стейблкоїнів до місяця
Переглянути оригіналвідповісти на0
MercilessHalal
· 7год тому
Я зрозумів, у булрані та ведмежому ринку просто купувати просадку стейблкоїн і все.
У періоди фінансових потрясінь продукти з прибутковістю стейблкоїнів стають інвестиційним притулком
Фінансові ринки неспокійні, стейблкоїн прибуткові продукти стали тихою гаванню
У квітні 2025 року глобальні фінансові ринки зазнали різких коливань. Серія змін у тарифній політиці викликала паніку серед інвесторів, що призвело до значного падіння фондового ринку. Індекс S&P 500 за чотири дні втратив 5,8 трильйона доларів капіталізації, що стало найбільшим тижневим падінням з 1950-х років. Криптовалютний ринок також не зміг уникнути цього, ціна біткоїна коливалася в діапазоні від 80 до 90 тисяч доларів.
З огляду на таку нестабільну ситуацію, голова Федеральної резервної системи Джером Пауелл у Чиказькому економічному клубі зазначив, що хоча тарифна політика може підвищити інфляцію та стримувати економічне зростання, Федеральний резерв не буде легко знижувати процентні ставки для втручання на ринку. Він підкреслив, що політика центрального банку продовжуватиме зосереджуватися на довгострокових економічних даних.
У цій ситуації з посиленням невизначеності, як інвесторам слід реагувати? Диверсифікація інвестиційного портфеля та пошук відносно стабільних джерел доходу стають особливо важливими. Низькоризикові стейблкоїн доходи в сфері децентралізованих фінансів (DeFi) можуть стати для інвесторів тимчасовим притулком, допомагаючи пережити цей неспокійний період. Нижче будуть представлені чотири види доходів на основі стейблкоїнів для ознайомлення інвесторів.
Spark Saving USDC ( Ethereum )
Це продукт для зберігання стейблкоїнів, заснований на Ефіріумі. Користувачі можуть вносити USDC для отримання доходу. Доходи в основному походять з процентної ставки Sky заощаджень (SSR), яка генерується з витрат на криптовалютні позики, інвестицій у державні облігації США та надання ліквідності іншим платформам DeFi. USDC, внесений користувачами, обмінюється через Sky PSM у співвідношенні 1:1 на USDS, а потім вноситься до сховища SSR для отримання доходу. З часом вартість токенів sUSDC, що представляють депозит користувача, поступово зростатиме.
Оцінка ризиків: низький ризик. USDC як основний стейблкоїн має високу стабільність. Цей продукт пройшов кілька аудиторських перевірок, що знижує ризики смарт-контрактів. Проте інвестори все ще повинні звертати увагу на потенційний вплив коливань ринку на ліквідність.
Berachain BYUSD| МЕДОВИЙ (Berachain)
Це продукт пулу ліквідності, розгорнутий на Berachain. Користувачі повинні одночасно надавати BYUSD та HONEY як ліквідність. У відповідь користувачі можуть отримати LP монети та можуть їх ставити для отримання винагороди у вигляді BGT.
Джерела доходу включають нагороди BGT (річна ставка прибутковості приблизно 3,41%) та розподіл торгових зборів (річна приблизно 0,01%). BGT є невідчужуваним токеном управління Berachain, який може бути спалений у співвідношенні 1:1 за токени BERA та отримувати частку доходів від зборів основних додатків платформи.
Оцінка ризиків: низький до середнього ризику. BYUSD та HONEY є стейблкоїнами, ризик коливання цін невеликий. Консенсусний механізм Berachain пройшов третю сторону аудиту, ризик смарт-контрактів невеликий. Але винагороди BGT можуть коливатися через управлінські рішення.
Пул ліквідності Uniswap V4 USDC-USDT0 (Uniswap V4)
Це ліквідний пул USDC/USDT на платформі Uniswap V4. Інвестори можуть брати участь у наданні ліквідності цього пулу через платформу Merkl. Uniswap V4 впроваджує механізм "гачка", що дозволяє розробникам налаштовувати функції пулу, такі як динамічна корекція зборів та автоматичне ребалансування, що має на меті підвищення ефективності капіталу та потенціалу прибутку.
Основним джерелом доходу є стимулювання токенів UNI.
Оцінка ризику: низький до середнього ризику. USDC та USDT є основними стейблкоїнами, ризик коливання цін є незначним. Але інвесторам слід звертати увагу на ризики смарт-контрактів, а також на можливе зниження доходу після закінчення періоду стимулювання.
Ринок ешелонів USDC (Aptos)
Це депозитний продукт USDC, оснований на блокчейні Aptos. Користувачі можуть вносити USDC в пул ліквідності основної мережі Aptos, брати участь у постачанні та отримувати прибуток. Цей продукт інтегрований з протоколом Thala, який забезпечує стейблкоїн та ліквідність для Aptos.
Джерела доходу включають відсотки від постачання USDC (річна ставка 5.35%) та винагороди thAPT від Thala (річна ставка 3.66%). thAPT є депозитним сертифікатом Thala, який можна обміняти 1:1 на APT, але під час викупу необхідно сплатити 0.15% комісії.
Оцінка ризику: низький до середнього ризику. Стабільність USDC досить висока, але інвесторам потрібно звернути увагу на ризики смарт-контрактів екосистеми Aptos, а також на вплив зборів за викуп thAPT на прибуток. Цей продукт пропонує можливість миттєвого виходу, має хорошу ліквідність, але ринкова волатильність може вплинути на вартість винагород thAPT.
Підсумок
У нинішньому нестабільному ринковому середовищі наведені вище продукти доходу зі стейблкоїнами можуть надати інвесторам відносно безпечний вибір. Ці продукти здебільшого базуються на основних стейблкоїнах, мають низький ризик цінових коливань і при цьому пропонують різний рівень доходу. Проте інвесторам слід обережно оцінювати характеристики та потенційні ризики кожного продукту, приймаючи рішення відповідно до своєї здатності переносити ризики та інвестиційних цілей.
Необхідно підкреслити, що цей матеріал є лише довідковим і не є інвестиційною порадою. Ринок криптовалют має високі ризики, інвесторам обов'язково слід провести детальне дослідження та оцінку ризиків. Перед ухваленням будь-яких інвестиційних рішень рекомендується звернутися до професійного фінансового консультанта.