Глобальна грошова маса є ключовим фактором її зростання або відсутності.
Сила долара США також є дуже важливим фактором, який слід враховувати.
10 акцій, які нам подобаються більше за Біткоїн ›
Ринки повні складних вимірювачів, але іноді найпростіші з них дають найчистіший сигнал. Зараз індекс долара США (DXY) знижується, тоді як глобальна грошова маса M2 зростає, і ці два зміни історично були ракетним паливом для криптоактивів, зокрема Bitcoin (CRYPTO: BTC).
Приблизно по $118,000 за монету, що на 29% більше з початку року, Bitcoin знаходиться на перехресті, де нова ліквідність і м'якший долар можуть зійтися в потужний підйом, подвоївши його з цього моменту. Розуміння цих двох індикаторів є ключем до прогнозування того, що може статися далі.
Поки долар слабшає, біткоїн зростає
Протягом 16-річної історії Bitcoin виражена слабкість долара зазвичай збігається зі значним ростом вартості монети.
Як би там не було, DXY — індекс, що вимірює вартість долара США відносно кошика іноземних валют — нещодавно зафіксував своє найглибше занурення нижче 200-денного середнього значення за 21 рік, саме в той час, коли біткоїн піднімається, щоб торкнутися своїх історичних максимумів.
У кожному великому бичачому циклі криптовалют, такому як 2013, 2017 та 2021 роки, падіння вартості DXY передувало або відбувалося паралельно з зростанням Біткоїна. Механізм простий. Коли долар втрачає купівельну спроможність, інвестори шукають рідкісні, несуверенні активи, які можуть зберігати вартість за кордоном, такі як золото (, яке також на високій позначці, так само як і Біткоїн.
Джерело зображення: Getty Images. М'якість долара може бути не транзиторною цього разу. Можуть бути кілька зниженнь процентних ставок Федеральною резервною системою до кінця 2025 року, що сигналізує про легшу монетарну політику в майбутньому. Дешевший долар, у поєднанні зі зменшенням обсягу новосформованого Bitcoin завдяки його халвінгу в 2024 році, ще більше звузить тиснення попиту та пропозиції на користь тримачів Bitcoin.
Проте, кореляція не є долею. Під час минулих переходів до ризикових періодів як біткойн, так і долар падали разом. Однак, незважаючи на короткострокові порушення, постійно слабший DXY схиляє довгострокові шанси на вищі ціни біткойна.
Глобальна грошова маса знову розширюється
Поки долар спотикається, загальний обсяг грошей, який циркулює по світу, тільки що досяг рекордного рівня.
Глобальний індикатор грошової маси M2, який враховує готівку та ліквідні депозити в 21 найбільшому центральному банку, зріс до 55,5 трильйонів доларів у липні, відновивши тенденцію зростання, яка призупинилася у 2023 році.
Історія продовжується Це важливо, оскільки біткойн історично слідкує за зростанням M2 з вільною, але значущою кореляцією. Коли ліквідність прискорюється, інвестори мають більше капіталу для вкладення в дефіцитні активи, і жорсткий ліміт біткойна в 21 мільйон монет робить його очевидним кандидатом у цьому відношенні.
Центральні банки також активно підтримують цю ситуацію. Резервний банк Індії вже знизив свою облікову ставку та скоротив резервні вимоги, щоб влити гроші в ринки. Центральний банк Китаю зобов'язався до досить м'якої позиції, готуючи подальші ін'єкції ліквідності, щоб зміцнити попит на внутрішньому ринку. Ці кроки відображають зміни в інших великих центральних банках і вказують на широкий, синхронізований цикл пом'якшення, який ще більше збільшить грошову масу.
Якщо припустити, що Біткойн просто зберігає свою історичну еластичність до зростання ліквідності, то 1% стрибок у глобальному зростанні M2 часто призводив до 65% або більших прибутків для монети в наступні 12-18 місяців. Починаючи з сьогоднішньої ціни $118,000, навіть консервативне тлумачення цієї залежності свідчить про те, що подвоєння до $240,000 є цілком реальним на основі нещодавнього розширення M2, хоча і не гарантованим.
На що повинні звертати увагу інвестори
Минуще не може передбачити майбутнє, і хоча я оптимістично налаштований щодо цих фінансових кроків, що можуть суттєво підвищити ціну Біткоїна, інвестори повинні пам'ятати, що збільшення грошової маси може спричинити інфляцію, викликати несподівані підвищення процентних ставок або потрапити в зовсім інші класи активів. Проте, з доларом на задньому плані та центральними банками, що знову друкують гроші, Біткоїн виглядає незвично добре позиціонованим, і він цілком може подвоїти свою вартість з цього місця.
Чи варто вкласти 1 000 доларів у біткойн прямо зараз?
Перед тим, як купувати акції в Bitcoin, розгляньте це:
Команда аналітиків Motley Fool Stock Advisor щойно визначила, що, на їхню думку, це 10 найкращих акцій для інвесторів для купівлі зараз… і Біткоїн не був серед них. 10 акцій, які потрапили до відбору, можуть принести величезні прибутки в наступні роки.
Згадайте, коли Netflix потрапив до цього списку 17 грудня 2004 року... якщо б ви інвестували 1 000 доларів на момент нашої рекомендації, ви б мали 624 823 долари!* Або коли Nvidia потрапила до цього списку 15 квітня 2005 року... якщо б ви інвестували 1 000 доларів на момент нашої рекомендації, ви б мали 1 064 820 доларів!*
Зараз варто зазначити, що загальна середня прибутковість Stock Advisor становить 1,019% — це перевищення ринку в порівнянні з 178% для S&P 500. Не пропустіть останній список з 10 найкращих, доступний після приєднання до Stock Advisor.
Перегляньте 10 акцій »
*Повернення Stock Advisor станом на 29 липня 2025 року
Алекс Карчіді має позиції в Біткоїні. The Motley Fool має позиції в Біткоїні та рекомендує його. The Motley Fool має політику розкриття інформації.
Ці 2 індикатори вказують на те, що біткоїн може незабаром подвоїтися, спочатку було опубліковано The Motley Fool
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
Ці 2 індикатори вказують на те, що Біткойн незабаром може подвоїтися
Ключові моменти
Ринки повні складних вимірювачів, але іноді найпростіші з них дають найчистіший сигнал. Зараз індекс долара США (DXY) знижується, тоді як глобальна грошова маса M2 зростає, і ці два зміни історично були ракетним паливом для криптоактивів, зокрема Bitcoin (CRYPTO: BTC).
Приблизно по $118,000 за монету, що на 29% більше з початку року, Bitcoin знаходиться на перехресті, де нова ліквідність і м'якший долар можуть зійтися в потужний підйом, подвоївши його з цього моменту. Розуміння цих двох індикаторів є ключем до прогнозування того, що може статися далі.
Поки долар слабшає, біткоїн зростає
Протягом 16-річної історії Bitcoin виражена слабкість долара зазвичай збігається зі значним ростом вартості монети.
Як би там не було, DXY — індекс, що вимірює вартість долара США відносно кошика іноземних валют — нещодавно зафіксував своє найглибше занурення нижче 200-денного середнього значення за 21 рік, саме в той час, коли біткоїн піднімається, щоб торкнутися своїх історичних максимумів.
У кожному великому бичачому циклі криптовалют, такому як 2013, 2017 та 2021 роки, падіння вартості DXY передувало або відбувалося паралельно з зростанням Біткоїна. Механізм простий. Коли долар втрачає купівельну спроможність, інвестори шукають рідкісні, несуверенні активи, які можуть зберігати вартість за кордоном, такі як золото (, яке також на високій позначці, так само як і Біткоїн.
Джерело зображення: Getty Images. М'якість долара може бути не транзиторною цього разу. Можуть бути кілька зниженнь процентних ставок Федеральною резервною системою до кінця 2025 року, що сигналізує про легшу монетарну політику в майбутньому. Дешевший долар, у поєднанні зі зменшенням обсягу новосформованого Bitcoin завдяки його халвінгу в 2024 році, ще більше звузить тиснення попиту та пропозиції на користь тримачів Bitcoin.
Проте, кореляція не є долею. Під час минулих переходів до ризикових періодів як біткойн, так і долар падали разом. Однак, незважаючи на короткострокові порушення, постійно слабший DXY схиляє довгострокові шанси на вищі ціни біткойна.
Глобальна грошова маса знову розширюється
Поки долар спотикається, загальний обсяг грошей, який циркулює по світу, тільки що досяг рекордного рівня.
Глобальний індикатор грошової маси M2, який враховує готівку та ліквідні депозити в 21 найбільшому центральному банку, зріс до 55,5 трильйонів доларів у липні, відновивши тенденцію зростання, яка призупинилася у 2023 році.
Історія продовжується Це важливо, оскільки біткойн історично слідкує за зростанням M2 з вільною, але значущою кореляцією. Коли ліквідність прискорюється, інвестори мають більше капіталу для вкладення в дефіцитні активи, і жорсткий ліміт біткойна в 21 мільйон монет робить його очевидним кандидатом у цьому відношенні.
Центральні банки також активно підтримують цю ситуацію. Резервний банк Індії вже знизив свою облікову ставку та скоротив резервні вимоги, щоб влити гроші в ринки. Центральний банк Китаю зобов'язався до досить м'якої позиції, готуючи подальші ін'єкції ліквідності, щоб зміцнити попит на внутрішньому ринку. Ці кроки відображають зміни в інших великих центральних банках і вказують на широкий, синхронізований цикл пом'якшення, який ще більше збільшить грошову масу.
Якщо припустити, що Біткойн просто зберігає свою історичну еластичність до зростання ліквідності, то 1% стрибок у глобальному зростанні M2 часто призводив до 65% або більших прибутків для монети в наступні 12-18 місяців. Починаючи з сьогоднішньої ціни $118,000, навіть консервативне тлумачення цієї залежності свідчить про те, що подвоєння до $240,000 є цілком реальним на основі нещодавнього розширення M2, хоча і не гарантованим.
На що повинні звертати увагу інвестори
Минуще не може передбачити майбутнє, і хоча я оптимістично налаштований щодо цих фінансових кроків, що можуть суттєво підвищити ціну Біткоїна, інвестори повинні пам'ятати, що збільшення грошової маси може спричинити інфляцію, викликати несподівані підвищення процентних ставок або потрапити в зовсім інші класи активів. Проте, з доларом на задньому плані та центральними банками, що знову друкують гроші, Біткоїн виглядає незвично добре позиціонованим, і він цілком може подвоїти свою вартість з цього місця.
Чи варто вкласти 1 000 доларів у біткойн прямо зараз?
Перед тим, як купувати акції в Bitcoin, розгляньте це:
Команда аналітиків Motley Fool Stock Advisor щойно визначила, що, на їхню думку, це 10 найкращих акцій для інвесторів для купівлі зараз… і Біткоїн не був серед них. 10 акцій, які потрапили до відбору, можуть принести величезні прибутки в наступні роки.
Згадайте, коли Netflix потрапив до цього списку 17 грудня 2004 року... якщо б ви інвестували 1 000 доларів на момент нашої рекомендації, ви б мали 624 823 долари!* Або коли Nvidia потрапила до цього списку 15 квітня 2005 року... якщо б ви інвестували 1 000 доларів на момент нашої рекомендації, ви б мали 1 064 820 доларів!*
Зараз варто зазначити, що загальна середня прибутковість Stock Advisor становить 1,019% — це перевищення ринку в порівнянні з 178% для S&P 500. Не пропустіть останній список з 10 найкращих, доступний після приєднання до Stock Advisor.
Перегляньте 10 акцій »
*Повернення Stock Advisor станом на 29 липня 2025 року
Алекс Карчіді має позиції в Біткоїні. The Motley Fool має позиції в Біткоїні та рекомендує його. The Motley Fool має політику розкриття інформації.
Ці 2 індикатори вказують на те, що біткоїн може незабаром подвоїтися, спочатку було опубліковано The Motley Fool
Переглянути коментарі