Phân tích cơ chế kỹ thuật của việc mã hóa kỹ thuật số tài sản thế giới thực
Việc mã hóa kỹ thuật số tài sản thực ( RWAs ) đề cập đến việc ghi lại quyền sở hữu hoặc quyền pháp lý của tài sản hữu hình hoặc vô hình trên blockchain, tạo thành các Token. Quá trình này bao gồm nhiều loại tài sản khác nhau, bao gồm bất động sản, hàng hóa, tác phẩm nghệ thuật, quyền sở hữu trí tuệ và các công cụ tài chính khác.
Mã hóa kỹ thuật số nâng cao tính thanh khoản của tài sản, cho phép nhiều nhà đầu tư tham gia vào lĩnh vực vốn chỉ giới hạn cho cá nhân có giá trị tài sản cao và nhà đầu tư tổ chức. Tính không thể thay đổi của blockchain cung cấp hồ sơ sở hữu minh bạch, giảm thiểu rủi ro gian lận. Đồng thời, các tài sản mã hóa kỹ thuật số được giao dịch trên sàn giao dịch phi tập trung mang lại tính khả dụng và hiệu quả thị trường cao hơn.
Theo phân tích, đến năm 2030, tổng giá trị thị trường của các loại tài sản mã hóa kỹ thuật số ( không bao gồm tiền điện tử và stablecoin ) dự kiến sẽ đạt từ 1-4 nghìn tỷ USD.
Hệ thống hiện tại
Mã hóa kỹ thuật số RWA là quá trình thể hiện quyền sở hữu tài sản ngoài chuỗi dưới dạng token thông qua công nghệ blockchain hoặc sổ cái phân tán. Điều này kết nối các đặc tính, quyền sở hữu và giá trị của tài sản với hình thức số của nó. Token như một công cụ nắm giữ số, cho phép người nắm giữ khẳng định quyền sở hữu tài sản cơ sở.
Trong lịch sử, chứng chỉ sở hữu vật lý đã được sử dụng để chứng minh quyền sở hữu tài sản, nhưng dễ bị đánh cắp, mất mát và các mối đe dọa khác. Các công cụ giữ tài sản kỹ thuật số xuất hiện vào những năm 1980 bị hạn chế bởi công nghệ thời đó và không đạt được. Ngành tài chính đã chuyển sang hệ thống đăng ký điện tử tập trung, mặc dù nâng cao hiệu quả, nhưng đã giới thiệu những chi phí mới và vấn đề kém hiệu quả.
Hệ thống dựa trên công nghệ sổ cái phân tán
Công nghệ sổ cái phân tán ( DLT ) đã khiến việc xem xét lại chứng khoán hoặc mã hóa kỹ thuật số trở nên khả thi. DLT bao gồm một loạt các giao thức và khung, cho phép máy tính đề xuất và xác thực giao dịch trên mạng trong khi giữ cho các bản ghi đồng bộ. Sự phi tập trung này giảm bớt gánh nặng hành chính và giảm thiểu rủi ro lỗi hệ thống do phụ thuộc vào các thực thể trung tâm.
So với các hệ thống truyền thống, hệ thống dựa trên DLT đã đơn giản hóa quy trình thực hiện giao dịch, thanh toán và giải quyết thông qua một cơ chế đồng thuận duy nhất.
Giải pháp phi tập trung
Blockchain, như một DLT, hoạt động thông qua mạng máy tính phi tập trung. Token có thể được phát hành trên chuỗi riêng có giấy phép và chuỗi công cộng không có giấy phép. Chuỗi riêng có giấy phép được kiểm soát bởi thực thể trung tâm, hạn chế quyền truy cập của người dùng cụ thể. Chuỗi công cộng không có giấy phép thì mở cho tất cả người dùng.
Các Token được phát hành trên chuỗi công cộng không cần giấy phép có thể được tích hợp với các giao thức tài chính phi tập trung (DeFi), nâng cao tính hữu dụng và giá trị. Lựa chọn blockchain quyết định mức độ kiểm soát mà bên phát hành có thể duy trì.
Một lợi thế chính của việc mã hóa kỹ thuật số tài sản là tự động hóa thông qua hợp đồng thông minh. Hợp đồng thông minh là các chương trình trên blockchain, tự động thực hiện khi các điều kiện cụ thể được thỏa mãn. Sự tự động hóa này nâng cao hiệu quả và giảm chi phí.
Mã hóa kỹ thuật số
Việc mã hóa kỹ thuật số RWA có thể được phân tích qua hai khía cạnh: hình thức tài sản và quyền sở hữu. Hình thức bao gồm các đặc tính kinh tế của tài sản, còn quyền sở hữu cần xác minh thông qua sổ cái trên chuỗi hoặc ngoài chuỗi.
Mã hóa kỹ thuật số có thể được chia thành bốn loại:
Quyền sở hữu trực tiếp: Token chính nó như một bản ghi quyền sở hữu chính thức
1:1 tài sản hỗ trợ Token: do bên ủy thác nắm giữ tài sản và phát hành Token đại diện cho quyền lợi trực tiếp.
Token được thế chấp thừa: phát hành token thông qua tài sản thế chấp khác với tài sản dự kiến.
Thiếu đảm bảo Token: phát hành theo dõi giá trị của một tài sản nhưng chưa được đảm bảo hoàn toàn.
Mã hóa kỹ thuật số của các lợi thế
Mã hóa kỹ thuật số RWA chủ yếu được thực hiện qua DLT để nâng cao hiệu quả, tăng cường tính minh bạch, tự động hóa quy trình, giảm chi phí, loại bỏ trung gian và rủi ro đối tác. Các ưu điểm chính bao gồm:
Thanh toán nguyên tử: Thực hiện đồng thời hai giai đoạn giao dịch thông qua hợp đồng thông minh, loại bỏ rủi ro đối tác.
Tăng cường tính thanh khoản: Nâng cao khả năng chuyển nhượng tài sản, giảm chi phí giao dịch
Giảm bớt trung gian: Hợp đồng thông minh thay thế các tổ chức trung gian truyền thống
Thực hiện tự động hóa: Đơn giản hóa các nhiệm vụ thủ công, đặc biệt trong các ngành như bảo hiểm
Thúc đẩy tuân thủ: Mã hóa các yêu cầu như KYC, AML vào blockchain
Nhà tạo lập thị trường tự động: Hồ bơi tài sản được quản lý bởi hợp đồng thông minh để khớp các bên mua và bán.
Rủi ro và chi phí
Tài sản mã hóa kỹ thuật số đang đối mặt với những thách thức về công nghệ và quy định, chẳng hạn như an ninh mạng, khả năng mở rộng hệ thống và tuân thủ quy định. Ngoài ra, giáo dục nhà đầu tư, rủi ro thị trường và tác động môi trường cũng là những yếu tố cần xem xét.
Việc chuyển sang hệ thống tài chính mã hóa kỹ thuật số liên quan đến chi phí lớn, bao gồm cải cách cơ sở hạ tầng, tích hợp hệ thống, các hoạt động giáo dục, v.v. Giải quyết những thách thức này là rất quan trọng để thực hiện đầy đủ những lợi ích của mã hóa kỹ thuật số.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
11 thích
Phần thưởng
11
7
Chia sẻ
Bình luận
0/400
LazyDevMiner
· 08-05 20:51
4 nghìn tỷ ah, ngon lành quá
Xem bản gốcTrả lời0
OPsychology
· 08-05 01:52
RWA có triển vọng tốt như vậy sao? Thật sự có chút muốn đầu tư một khoản.
Xem bản gốcTrả lời0
TaxEvader
· 08-03 17:33
Bốn nghìn tỷ đô la? Tiền bạc mau đến đây nào!
Xem bản gốcTrả lời0
MagicBean
· 08-03 17:31
Bốn mươi nghìn tỷ? Lại đến lúc vẽ bánh rồi sao?
Xem bản gốcTrả lời0
SelfCustodyBro
· 08-03 17:24
Một đợt lạm phát tài sản nữa sắp đến?
Xem bản gốcTrả lời0
CryptoPunster
· 08-03 17:11
Cơ hội mới lại đến với cái nghề cũ của tôi, đồ ngốc.
Mã hóa kỹ thuật số RWA: Phân tích cơ chế kỹ thuật và lợi thế Tập trung vào cơ hội thị trường 40.000 tỷ USD trong tương lai
Phân tích cơ chế kỹ thuật của việc mã hóa kỹ thuật số tài sản thế giới thực
Việc mã hóa kỹ thuật số tài sản thực ( RWAs ) đề cập đến việc ghi lại quyền sở hữu hoặc quyền pháp lý của tài sản hữu hình hoặc vô hình trên blockchain, tạo thành các Token. Quá trình này bao gồm nhiều loại tài sản khác nhau, bao gồm bất động sản, hàng hóa, tác phẩm nghệ thuật, quyền sở hữu trí tuệ và các công cụ tài chính khác.
Mã hóa kỹ thuật số nâng cao tính thanh khoản của tài sản, cho phép nhiều nhà đầu tư tham gia vào lĩnh vực vốn chỉ giới hạn cho cá nhân có giá trị tài sản cao và nhà đầu tư tổ chức. Tính không thể thay đổi của blockchain cung cấp hồ sơ sở hữu minh bạch, giảm thiểu rủi ro gian lận. Đồng thời, các tài sản mã hóa kỹ thuật số được giao dịch trên sàn giao dịch phi tập trung mang lại tính khả dụng và hiệu quả thị trường cao hơn.
Theo phân tích, đến năm 2030, tổng giá trị thị trường của các loại tài sản mã hóa kỹ thuật số ( không bao gồm tiền điện tử và stablecoin ) dự kiến sẽ đạt từ 1-4 nghìn tỷ USD.
Hệ thống hiện tại
Mã hóa kỹ thuật số RWA là quá trình thể hiện quyền sở hữu tài sản ngoài chuỗi dưới dạng token thông qua công nghệ blockchain hoặc sổ cái phân tán. Điều này kết nối các đặc tính, quyền sở hữu và giá trị của tài sản với hình thức số của nó. Token như một công cụ nắm giữ số, cho phép người nắm giữ khẳng định quyền sở hữu tài sản cơ sở.
Trong lịch sử, chứng chỉ sở hữu vật lý đã được sử dụng để chứng minh quyền sở hữu tài sản, nhưng dễ bị đánh cắp, mất mát và các mối đe dọa khác. Các công cụ giữ tài sản kỹ thuật số xuất hiện vào những năm 1980 bị hạn chế bởi công nghệ thời đó và không đạt được. Ngành tài chính đã chuyển sang hệ thống đăng ký điện tử tập trung, mặc dù nâng cao hiệu quả, nhưng đã giới thiệu những chi phí mới và vấn đề kém hiệu quả.
Hệ thống dựa trên công nghệ sổ cái phân tán
Công nghệ sổ cái phân tán ( DLT ) đã khiến việc xem xét lại chứng khoán hoặc mã hóa kỹ thuật số trở nên khả thi. DLT bao gồm một loạt các giao thức và khung, cho phép máy tính đề xuất và xác thực giao dịch trên mạng trong khi giữ cho các bản ghi đồng bộ. Sự phi tập trung này giảm bớt gánh nặng hành chính và giảm thiểu rủi ro lỗi hệ thống do phụ thuộc vào các thực thể trung tâm.
So với các hệ thống truyền thống, hệ thống dựa trên DLT đã đơn giản hóa quy trình thực hiện giao dịch, thanh toán và giải quyết thông qua một cơ chế đồng thuận duy nhất.
Giải pháp phi tập trung
Blockchain, như một DLT, hoạt động thông qua mạng máy tính phi tập trung. Token có thể được phát hành trên chuỗi riêng có giấy phép và chuỗi công cộng không có giấy phép. Chuỗi riêng có giấy phép được kiểm soát bởi thực thể trung tâm, hạn chế quyền truy cập của người dùng cụ thể. Chuỗi công cộng không có giấy phép thì mở cho tất cả người dùng.
Các Token được phát hành trên chuỗi công cộng không cần giấy phép có thể được tích hợp với các giao thức tài chính phi tập trung (DeFi), nâng cao tính hữu dụng và giá trị. Lựa chọn blockchain quyết định mức độ kiểm soát mà bên phát hành có thể duy trì.
Một lợi thế chính của việc mã hóa kỹ thuật số tài sản là tự động hóa thông qua hợp đồng thông minh. Hợp đồng thông minh là các chương trình trên blockchain, tự động thực hiện khi các điều kiện cụ thể được thỏa mãn. Sự tự động hóa này nâng cao hiệu quả và giảm chi phí.
Mã hóa kỹ thuật số
Việc mã hóa kỹ thuật số RWA có thể được phân tích qua hai khía cạnh: hình thức tài sản và quyền sở hữu. Hình thức bao gồm các đặc tính kinh tế của tài sản, còn quyền sở hữu cần xác minh thông qua sổ cái trên chuỗi hoặc ngoài chuỗi.
Mã hóa kỹ thuật số có thể được chia thành bốn loại:
Mã hóa kỹ thuật số của các lợi thế
Mã hóa kỹ thuật số RWA chủ yếu được thực hiện qua DLT để nâng cao hiệu quả, tăng cường tính minh bạch, tự động hóa quy trình, giảm chi phí, loại bỏ trung gian và rủi ro đối tác. Các ưu điểm chính bao gồm:
Rủi ro và chi phí
Tài sản mã hóa kỹ thuật số đang đối mặt với những thách thức về công nghệ và quy định, chẳng hạn như an ninh mạng, khả năng mở rộng hệ thống và tuân thủ quy định. Ngoài ra, giáo dục nhà đầu tư, rủi ro thị trường và tác động môi trường cũng là những yếu tố cần xem xét.
Việc chuyển sang hệ thống tài chính mã hóa kỹ thuật số liên quan đến chi phí lớn, bao gồm cải cách cơ sở hạ tầng, tích hợp hệ thống, các hoạt động giáo dục, v.v. Giải quyết những thách thức này là rất quan trọng để thực hiện đầy đủ những lợi ích của mã hóa kỹ thuật số.